Money Over 55

Het was iets meer dan een jaar geleden dat ik kwam een Social Security calculator stak door de Sociale Zekerheid Inkomen Planner ^TM dat ik dacht dat waardig was van het betalen van een vergoeding voor. Ik heb een blog geplaatst op het moment dat de naam Eindelijk! Een sociale zekerheid calculator de prijs waard . Nu is dit bedrijf naar buiten komen met een versie kunt u downloaden van iTunes .

Het is eigenlijk heel eenvoudig te gebruiken. Als een zaak van de feiten, Ik vind het beter dan hun online versie. Het is een beetje makkelijker te navigeren, en net als de online versie toont u de cumulatieve voordelen die u krijgt, afhankelijk van hoe en wanneer u en uw echtgenoot uitkering aanvragen.

Houd er echter rekening mee, het levert geen aanbevelingen. Er zijn vele andere sociale zekerheid rekenmachines uit nu, en ik het grootste deel van hen in mijn Best Social rekenmachines artikel. Sommigen van hen geven wel aanbevolen oplossingen.

Met behulp van een aanbevolen de sociale zekerheid te beweren strategie en integreren die in uw totale pensioeninkomen strategie kan in veel gevallen leveren 50.000 dollar - meer dan het inkomen na pensionering ongecoördineerde keuzes 200.000 dollar zal bieden. Op een dag, ik wed dat we zullen in staat zijn om dit alles te doen vanuit onze iPhone.

(Voor de wekelijkse updates te melden voor de GRATIS .)

Meer dan tien jaar geleden, werkte ik voor een bekende beursvennootschap, een bedrijf met een grote stier in hun logo. Ik was naïef genoeg om te denken dat ze hadden een niveau van investeringen expertise die was opschieten doorgegeven aan mijn klanten. Ik toevertrouwd mijn cliënt het geld van hun programma's zonder een seconde na te denken - met de hele geschiedenis achter zich en het geld dit bedrijf aan onderzoek, moest het top zijn, toch?

Ik weet zeker dat veel mensen daar denken dat het dezelfde manier als ik deed. Merknaam bedrijven beter, toch? Zij hebben expertise, toch?

Niet noodzakelijk zo.

Vooral als het gaat om beleggingsfondsen, de kosten kunt u betalen om te investeren in hen variëren enorm. In veel gevallen kunt u uiteindelijk betaalt 1% te veel, jaar na jaar, in dezelfde investeringen die u kunt zelf voor 1% minder eigen. Als je 100.000 dollar geïnvesteerd, het betalen van 1% per jaar minder betekent dat je verdient, na aftrek van kosten, een extra $ 1.000 per jaar. Na tien jaar, dat is een extra 10.000 dollar in je zak.

Als u niet begrijpt beleggingsfondsen kosten en kostenratio's, is het tijd om te leren. Wat u niet weet kan u geld kost. Kijk in het. Begin met het lezen Expense Ratio's en waarom ze belangrijk zijn .

(Voor de wekelijkse updates te melden voor de GRATIS .)

Ik ben in het midden van het lezen van The Speed ​​of Trust van Stephen R Covey. In het boek dat hij kwantificeert de financiële kosten van het gebrek aan vertrouwen in onze samenleving. Ik ervaar dit de eerste hand, op een regelmatige basis.

Tot mijn ontzetting, ik werk in een sector waar mensen die zichzelf financieel adviseurs routinematig verkopen hun klanten financiële producten zonder ervoor te werken planning of analyse. De meeste van deze mensen die zichzelf financieel adviseurs is verboden door de bedrijven waarvoor ze werken van het aanbieden van fiscaal advies. De meeste financiële transacties hebben een soort van fiscale effect. Hoe kun je jezelf noemt een financieel adviseur, zonder uw klanten te informeren over de fiscale gevolgen van de beslissingen die zij zullen maken?

Als gevolg van dit alles, een hoop mensen wantrouwen financiële adviseurs. Begrijpelijk.

Wanneer deze dis-trusters komen voor een ontmoeting met mij, we uitleggen dat we niet van een klant beleggingen te beheren of doet geen aanbevelingen tot we hebben afgerond vele uren planning van het werk en hebben een goede greep op de financiële situatie van de cliënt als geheel. Wij rekenen een vergoeding voor dit proces.

Te wijten aan een gebrek aan vertrouwen, mensen zijn sceptisch. Ze denken nog steeds dat we echt misschien gewoon verkopen ze iets. Dit gebrek aan vertrouwen betekent dat we moeten veel extra uren uit te leggen aan mensen wat we doen en hoe we het doen. Deze extra tijd kost ons geld, wat betekent dat onze diensten meer kosten dan ze zou doen als vertrouwen was inherent. Het is een vicieuze cirkel.

Het is niet ongewoon voor onze planning om te ontdekken manieren om iemand om 10.000 dollar, $ 20.000 of zelfs 50.000 dollar of meer over de daaropvolgende jaren op te slaan. Wat zou u betalen om een ​​extra 50.000 dollar te vinden?

Een of andere manier, sommige mensen denken dat we dit gratis doen. Het duurt expertise om het goed te doen. Deskundigheid is niet gratis.

Wilt u een goedkope financieel adviseur, ik weet zeker dat u een te vinden. Je weet maar nooit, maar het zal waarschijnlijk kost je duizenden meer.

Als u wilt dat een financieel adviseur kwaliteit, moet je beginnen met het leren enkele basisbegrippen. Bijvoorbeeld financiële planning is niet dezelfde service als een beleggingsadvies, en pensionering planning vereist een hele extra vakgebied dat sommige financiële planners en beleggingsadviseurs niet hebben.

Lees Financiële planning vs Beleggingsadvies vs Retirement Planning . En de volgende keer moet je financieel advies, zou ik u adviseren om niet te gaan voor de goedkope oplossing.

(Voor de wekelijkse updates te melden voor de GRATIS .)

Op een conferentie in Boston woonde ik een paar weken geleden ontmoette ik Kimberly Blanton, die schrijft een blog voor Boston College weggeroepen Squared Blog, grenzen in Financial Literac y.

Ik ging naar het te controleren vorige week en de invoer kwam ik was Women Lag in Retirement Readiness . Waarom hebben we lag? Besparen we minder en hebben meer met pensioen, omdat we waarschijnlijk om langer te leven. Ze maakt de meest opvallende punt dat "veel getrouwde vrouwen blijven afhankelijk van hun echtgenoten ..."

Zo waar. Ik heb als vrijwilliger dit weekend voor een evenement noemden we Vrouwen helpen Vrouwen, en dit mooie 85-jarige kwam na mijn presentatie. Haar man was overleden afgelopen maart, en daar was ze probeerde te waden door volumes van papierwerk en complexe financiële beslissingen in haar eentje. Het was nieuw, buitenlands grondgebied voor haar.

Tot mijn schrik, vertelde ze me over ervaringen die ze had met twee zogenaamde financiële adviseurs. Ze deden geen analyse, en ingevuld papierwerk te rollen meer dan 401k van haar man om een ​​lijfrente. Ze deden het papierwerk verkeerde, haar niet te informeren over de bijzondere fiscale behandeling werd ze in aanmerking komen ontvangen door de behandeling van zijn aandelen van het bedrijf op een bepaalde manier, en probeerde haar te veranderen aan hun advocaat, toen ze al een relatie met een landgoed advocaat voelde ze zich prettig bij voelt.

In plaats van haar als een persoon met een geldige financiële zorgen het klinkt alsof deze adviseurs net zag dollartekens. Deze vrouwen fiscale situatie zal nu veranderen dat ze een filer worden. Analyse moet worden gedaan en een goede adviseur kan haar redden geld. Een goede adviseur is niet iemand die probeert te verkopen u een lijfrente, zonder al het werk dat planning moet gebeuren eerst.

Dames is het tijd om de leiding te nemen voor uw eigen toekomstige financiële welzijn. Wacht niet tot je 85. Kimberly's blog, en mijn weekend ontmoeting, inspireerde mij om te schrijven 3 Manieren vrouwen kunnen het risico verminderen Pensioen .

(Voor de wekelijkse updates te melden voor de GRATIS .)

Liefde dit artikel. Journalist Daniel Gross zegt:

"... Noem het spier-geheugen, of post-traumatische stress-stoornis, of de nieuwe normale. Maar de Amerikanen blijven geschokt en getraumatiseerd door de gebeurtenissen van het najaar van 2008 en de diepe recessie van 2008-2009. Een hond die herhaaldelijk is misbruikt cowers de minuut iemand - zelfs iemand met goede bedoelingen -. steekt zijn hand Het Amerikaanse publiek is als een hond die is geschopt er een te veel tijd ".

Dit artikel is de moeite waard het te lezen. Bekijk het op waarom de economie Looks Like Expansion, Feels Like Recessie .

Bekijk verstandiger artikelen in het nieuws Voices of Reason .

Dit jaar is de financiële planning week was 03 oktober - 9e, die is voorbij, maar de kans GRATIS financiële planning is levend en wel op de data / locaties hieronder vermeld.

Financial Planning Association hoofdstukken in het hele land zijn hosting gratis evenementen waar gekwalificeerde planners zullen beschikbaar zijn om vragen te beantwoorden. Als u hebt willen om te praten met een planner, maar wilde niet te verbinden tot een afspraak, dan is dit je kans.

Hieronder heb ik de genoemde locaties op datum, die met de activiteiten. Voor aanvullende informatie over een locatie in de buurt u kijken op Financiële Planning Week activiteiten .

15 oktober in Los Angeles, CA 9u - veertien
15 oktober Indianapolis, IN 10u - vijftien
15 oktober Omaha, NE 08:30-12:30
15 oktober Newark, New Jersey 10u - vijftien
15 oktober Washington DC 10u30-tot-zestien

18 oktober Natick, MA 15u30-16u30

20 oktober Natick, MA 15u30-16u30

22 oktober Mesa, AZ 10u - veertien
22 oktober in San Francisco, Californië 9u - zestien

22 oktober Denver, CO 9u - veertien
22 oktober Chicago, IL 10:30u-veertien
22 oktober Elizabeth, NJ 9 - dertien
22 oktober Eugene, OR 9u - zestien
22 oktober Portland, OR 10u - zestien
22 oktober San Antonion, TX dertien-zestien
22 oktober Virginia Beach, VA 9u - vijftien
22 oktober Seattle, WA 10u - veertien
22 oktober Green Bay, WI 10u - zestien

29 oktober in San Jose, CA 10u - zeventien
29 oktober Hollywood, FL 10u - veertien
29 oktober Baltimore, MD 10u - zestien

Vorige week heb ik overgestapt mijn ziektekostenverzekering plan om een ​​hoog eigen plannen gekoppeld aan een Health Savings Account, vaak aangeduid als een HSA.

De verhuizing verminderde mijn maandelijkse ziektekostenverzekering premie van 396 dollar per maand naar $ 129.

Niet iedereen komt in aanmerking voor de HSA / High Aftrekbare Plan combo, als je bent, het kan leiden tot besparingen, maar het komt met risico's.

Lees meer in Is een Health Savings Account een goed idee als je ouder bent dan 55 ?

(Voor de wekelijkse updates te melden voor de GRATIS .)

Ik ging studeren aan de universiteit van Florida. Mijn familie was ver weg. Terwijl ik keek naar de gebeurtenissen ( verteld door 20/20 ), in de aanloop naar de recente uitspraak van Amanda Knox, ik dacht terug aan die tijd.

Stel je voor dat een student in een vreemd land. Enthousiast over een nieuwe vriend en het leven voor je, je plotseling worden gegooid in het midden van een moordzaak. In een vreemd land, veroordeeld door hun mensen zonder nog een eerlijk proces; verbijsterd, bang, onzeker ...

Hoeveel van ons hebben het geluk aan familie dat zou voor ons vechten met elke cent die ze hebben gehad? Volgens een nieuwsbron, de juridische kosten waren van meer dan $ 1 miljoen, en het heeft bijna een faillissement van de familie. Zo veel voor een pensioenplan.

Als financiële planner, helpen we klanten plan voor de onbekenden, een vroege dood, invaliditeit, gedwongen pensionering - maar wie zou hebben gepland voor deze?

En nu, hoe herbouwen?

Ik weet zeker dat er nul betreurt in het Knox familie. Hun dochter was onschuldig en dat wisten ze. De enige spijt die zij zouden hebben gehad is niet elke cent besteden ze moest haar bevrijden.

Ik heb het geluk te komen uit een familie die ik ken zou hetzelfde doen voor mij. Kijken naar de Knoxes Ik kan niet uitdrukken de waardering voel ik me voor mijn eigen familie, en voor alle gezinnen die er zijn, die maar nooit te maken aan het proces Amanda's ouders hebben meegemaakt, zou stijgen tot gelegenheid, en zonder twijfel precies doen wat Amanda's ouders hebben gedaan.

Om de ouders van Amanda Knox, bedankt voor de dankbaarheid die u geïnspireerd hebben in mij. Dank u voor het doet me denken aan wat gezinnen allemaal over. Dank u voor mij te herinneren dat het niet uitmaakt wat onvoorziene we van plan om, wij niet alle plannen voor hen, en uiteindelijk is het onze waarden die ons vertellen wat te doen met ons geld.

Denk na over de verzekeringen die u koopt: huiseigenaar de verzekering, auto verzekering, ziektekostenverzekering. Je liever betaalt een klein bedrag per jaar gekend om te weten dat je niet wordt overrompeld door een grote ongelukkige gebeurtenis. Met dit soort producten, voor u om te "winnen" tegen de verzekeringsmaatschappij, iets verkeerd gegaan naar rechts gebeuren,? Denk er eens over: ondanks het feit dat verzekeringen, niemand wil hun huis plat te branden.

Een annuïteit is een andere vorm van verzekering. Het beschermt je tegen wat aanstaande gepensioneerden zeggen dat is hun nummer een angst: de angst van het opraken van het geld in pensioen. Een onmiddellijke lijfrente of levensduur verzekering is de perfecte keuze om te beschermen tegen deze uitkomst. En toch weinig mensen ze kopen. Waarom is dit?

Met een lijfrente, is het anders. Naar "win" tegen de verzekeringsmaatschappij je moet leven! Je zou denken dat een lange levensduur zal worden opgevat als een gelukkige zaak. In plaats van het betalen van een kleine premie te verzekeren tegen een grote uitgave, betaalt u een forfaitair bedrag te verzekeren een kleinere maandelijkse inkomen wordt besteed aan je voor het leven. En een lange levensduur, je zou denken, is wat we allemaal nastreven! Ik denk echter, dit is waar een los optreden.

De klanten heb ik gewerkt met bereiken een leeftijd waar ze zijn klaar om te gaan. Een lang leven is niet per se wat ze willen. Degenen die actief hun verlangen belijden hiervoor zijn weinigen en ver tussen. Misschien wat mensen zeggen in deze onderzoeken, is hun werkelijke angst is te lang leven.

Misschien ben ik anders. Ik ben gefascineerd door de wereld en de dingen die ons mensen te doen. Ik wil zien als een groot deel van het mogelijk is. Een annuïteit kan een goede keuze voor mij. Waarom? Ontdek het in Wat doet een lijfrente echt goed? One Thing .

(Voor de wekelijkse updates te melden voor de GRATIS .)

Met alle van de markt volatiliteit, meer en meer mensen deze dagen denken dat investeren in de markt niet werkt. Ze denken dat de afgelopen tien jaar was het niets anders dan een verloren stelling.

Dat is waar, als je dat deed het verkeerd. Maar als je vervolgens een paar eenvoudige regels te beleggen dat de betrokken diversificatie, je verdiend een geannualiseerd rendement van meer dan 7% per jaar over de afgelopen tien jaar.

Ik zie het als volgt: als je met een hamer om een ​​schroef in de muur zetten, is het niet van plan om al te goed te werken. Dus, wat ga je doen, de schuld van de hamer?

Als je blijft geld verliezen, zoals gemeten op de lange termijn, niet de schuld van de markt, de schuld van de manier waarop je investeren.

Meer informatie: The Lost Decade - Niet de schuld van de Hammer

(Voor de wekelijkse updates te melden voor de GRATIS .)